Công ty chứng khoán VNDIRECT duy trì khuyến nghị KHẢ QUAN mã cổ phiếu BID với giá mục tiêu mới 45.100 đồng, tiềm năng tăng giá +24,1%. VNDIRECT hạ P/B mục tiêu xuống 1,6x phản ánh ROE giảm về 17,1%/16,3% giai đoạn 2026-2027 do NIM thu hẹp và chi phí trích lập dự phòng tăng. ĐHCĐ 2026 đã thông qua kế hoạch nâng vốn điều lệ lên 99.558 tỷ đồng (+36,75%) qua chia cổ tức cổ phiếu 19,19% và phát hành riêng lẻ. Cổ phiếu BID đang giao dịch tại P/B 1,5x và P/E 8,5x. Định giá kết hợp phương pháp P/B và thu nhập thặng dư (50:50).